太空算力相关板块想象空间大。
存储芯片龙头尾盘跳水
近期科技股表现显著落后于红利板块，持续走强的存储芯片板块今天（11月11日）尾盘也出现急速杀跌。
其中，存储芯片概念大牛股香农芯创午后持续下探，收盘跌幅近10%，成交金额113.14亿元，创历史新高。早盘该股股价一度突破200元大关，续创历史新高，市值一度超过950亿元。
此前几个月，香农芯创走出主升浪行情，8月大涨近25%，9月飙升近117%，10月大涨超45%，8月以来累计涨幅超420%。
昨晚，香农芯创在股价异动公告中表示，公司目前主要业务为芯片分销与产品研发，关注到近期市场对于存储芯片涨价报道，公司及子公司目前生产经营情况正常，主营业务未发生重大变化，基本面未发生重大变化。公司经营业绩未发生与近期股票涨幅对应的变化，存在相关市场交易变化无对应盈利能力变化支撑的风险。公司提醒投资者注意二级市场交易风险，理性决策，审慎投资。
科技巨头布局太空算力
在AI产业发展如火如荼的大背景下， 算力作为基础设施的重要性正越来越被认可，英伟达更是因此成为全球市值冠军。在多重优势的支撑下，太空算力正逐步走进现实，并得到了多家科技巨头的青睐，有望实现从“0到1”的跨越式发展。
近日，海外太空算力发展提速。11月2日，英伟达将H100 GPU成功送入太空，旨在测试数据中心在轨道环境中的运行可行性。11月4日，马斯克表示，将扩大星链V3卫星规模，建设太空数据中心，财盛证券目标在4—5年将通过星舰完成每年100GW的数据中心部署。谷歌则在11月5日宣布启动“捕日者计划”，拟在2027年初发射两颗搭载Trillium代TPU的原型卫星，将AI算力直接部署到太空。
国内算力上天进展领先，三体计算星座已经完成初步组网。星算计划的三体计算星座已完成12颗计算卫星部署，单星算力744TOPS，星间激光通信速率100Gbps，12颗卫星互联后具备5POPS计算能力和30TB存储容量。卫星搭载80亿参数大模型，已开始商业化运营。星算计划将扩展至2800颗卫星、10万POPS算力，最新卫星单星算力突破10POPS。
华西证券表示，太空算力指将数据中心部署于太空轨道，使卫星能“看”(拍摄、记录)与“算”(实时反馈决策)。 相比地面数据中心在能耗等方面的压力，太空算力优势明显：一是能源供给高效稳定；二是有低温真空环境，可有效排热，提升能效比；三是避免地面审批、土地、电网接入限制，发射卫星即可部署算力，具备快速部署与大规模扩展能力。
这些股有望受益
华西证券认为普天科技、霍莱沃、上海瀚讯、臻镭科技等公司有望受益。华西证券指出，普天科技深度参与“三体计算星座”这一全国首创的太空在轨AI计算项目，在星间+星地链路、卫星载荷、地面站建设等关键环节发挥重要作用。另外该机构还表示，霍莱沃是卫星测量领域核心厂商，上海瀚讯是千帆星座通信分系统供应商及G60星座载荷相关通信设备的核心承研单位之一，臻镭科技是卫星互联网核心芯片及元器件供应商之一。
方正证券则建议关注以下7个细分领域，包括太阳翼及能源系统、太空计算卫星、卫星总装运营、卫星载荷及元器件、火箭等有望受益。
上述两家机构建议关注的公司中暗藏高成长标的。据数据宝统计，根据机构一致预测，有18只个股明年及2027年净利增速均超20%。其中信科移动-U和西测测试未来两年机构一致预测净利增速均超100%，海格通信、臻镭科技、上海瀚讯等个股机构一致预测净利增速均超40%。
机构关注度较高的个股未来确定性相对更高。18只个股中，国博电子和航天电子两只个股均有10家以上机构评级，评级机构数位居前两位。国海证券认为国博电子系有源相控阵T/R组件龙头企业：一方面，T/R组件受益于特种领域订单的恢复，商业航天发展创造较大星载T/R组件需求；另一方面，5G-A/6G等新兴场景增加了射频模块及芯片的需求，公司领先的三代半导体工艺有望为其抢占市场。
从股价表现来看，18只个股年内平均涨幅接近54%，大幅跑赢同期大盘表现。星图测控和斯瑞新材两只个股股价翻倍。
文章为作者独立观点，不代表财盛证券观点
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